Когда нужно продавать акции чтобы получить прибыль

Главное в статье: "Когда нужно продавать акции чтобы получить прибыль" с выводами и комментариями специалистов. Если требуется уточнение какого-то вопроса или актуализация данных на 2020 год, то обращайтесь к дежурному консультанту.

Когда лучше продавать акции

Как узнать, когда продавать акции?

«Правильное время» для продажи акций может варьироваться. С появлением онлайн-трейдинга и финансовых сайтов стало проще купить акции или узнать, как торговать ими. Знание о том, как покупать и продавать их, является первым шагом для инвесторов. Но понимание того, как оценивать акции — особенно в связи с вашей общей финансовой ситуацией, не менее важно.

5 причин, которые следует учитывать перед продажей акций.

Хотя «купи дёшево, продай дорого» — это общая инвестиционная мантра, реальность такова, что никто точно не знает, когда акции достигнут своего абсолютного пика или, произойдёт распродажа. К некоторым факторам, которые могут повлиять на ваше понимание, когда надо продавать акции, относятся:

• Переоценка акций
• Восстановление равновесия
• Рыночные настроения
• Новости компании
• Личные финансовые цели

Мы рассмотрим каждую из этих тем, применяя их ко времени продажи акций.

Какие акции купить новичку

Возможность пассивного заработка всегда привлекала людей. Одним из известных способов получения дохода считается покупка ценных бумаг. Но так ли просто разобраться в фондовом рынке и получить прибыль? Тем более, если вы только начинаете свой путь в инвестировании, то у вас, конечно же, возникает законный и понятный вопрос о том какие акции купить новичку? Попробуем разобраться во всем подробнее.

Продажа акций, отсечка и дивидендный гэп

Для понимания, когда продавать акции, чтобы не потерять дивиденды, приведем определения нескольких базовых понятий:

Зная эти особенности рынка, трейдеры определяют собственную тактику, когда можно продавать акции после выплаты дивидендов: сразу после покупки, позже после выплаты дивидендов или вообще придержать ценные бумаги до поднятия цены.

Какие акции купить новичку на зарубежном рынке

Если целью является получение стабильных дивидендов, начинающему акционеру стоит обратить внимание на крупные корпорации, существующие на рынке достаточно давно. Покупка ценных бумаг таких компаний, как Microsoft [NASDAQ: MSFT] или Apple [NASDAQ: AAPL] будет считаться надежным вложением. Подобные фирмы занимают стабильное положение на рынке, поэтому акционеры могут рассчитывать на постоянные выплаты. Правда, положение Apple сильно зависит от одного фактора — это уровень продаж IPhone.

Опять же, не рассчитывайте на стремительный рост дивидендов. Чтобы жить на дивидендный доход вам необходимо регулярно докупать акции таких компаний, реинвестировать прибыль и саму выплату дивидендов продолжительное время. Будьте готовы к этому.

По словам Виктора Макеева, Финансового аналитика компании Gerchik&Co, подобные акции-гиганты позволяют действительно снизить риски при должном уровне диверсификации. Но и расчёт тогда, прежде всего, будет от дивидендов на долгосрочную перспективу, исчисляемую многими годами. То есть факту получить большую прибыль единовременно не получиться. Чтобы компенсировать затраты на акции, и начать получать чистый доход потребуется ждать.

КОНСУЛЬТАЦИЯ ЮРИСТА


УЗНАЙТЕ, КАК РЕШИТЬ ИМЕННО ВАШУ ПРОБЛЕМУ — ПОЗВОНИТЕ ПРЯМО СЕЙЧАС

8 800 350 84 37

Компания делится плохими новостями.

Если компания увеличивает прибыль и сообщает хорошие новости, цена акций растёт; если компания делится плохими новостями, акции, скорее всего, снизятся.

Долгосрочные инвесторы не должны переживать за акции на основе краткосрочных новостей, но если фундаментальные показатели компании изменились, возможно, настало время продать акции. Например, если дивидендная выплата компании сокращается или она утрачивает свои конкурентные преимущества, лучше совершить продажу.

Для компаний, находящихся в центре внимания, кадровые изменения также могут повлиять на цены акций. Когда в 2011 году генеральный директор Apple, Стив Джобс, скончался, акции компании упали в течение 24 часов, но в итоге вернулись обратно, поскольку акционеры выразили доверие к новому генеральному директору – Тиму Куку.

Обратите внимание на новости компаний, в которые вы инвестировали, но избегайте скоропалительного принятия важных решений, пока не получите полную картину о ситуации.

3. Продажа активов на основе фундаментальных показателей

Есть несколько мультипликаторов, на динамику которых стоит обращать внимание.

Если эти значения начинают достигать каких-то экстремальных значений, то высока вероятность падения цены акции. А значит продать свои ценные бумаги в этот момент будет являться неплохой идеей.

Из глобальных данных стоит отслеживать

Эти показатели указывают на глобальные тренды. Когда все относительно стабильно, рынки растут. Если же начинаются резкие ухудшения, то возможно это первые сигналы надвигающейся рецессии.

Прочитав аналитические новости можно найти еще десятки разных показателей, которые являются предвестниками начала кризиса:

  • Цены на лес. Считается, что если они падают, то значит замедляются темпы строительства
  • Грузоперевозки (судоходство, авиаперевозки)
  • Цены на сырье (прежде всего нефть)
  • Спред между долгосрочными и краткосрочными доходностями по облигациям. Чаще всего сравниваются американские трежерис.
  • Индекс волатильности VXX

Стоит ли ориентироваться на них? И да, и нет. Цены на активы зависят не только от них, а скорее от действия крупных игроков. Также полезно знать, инвестируют ли сейчас рядовые люди в рынок ценных бумаг. Если они это делают массово, то лучше выходить с него. Поскольку это означает надувание финансового пузыря. Если каждый уже купил, то кто будет покупать потом?

Продав акции, стоит заранее понимать, что делать с деньгами. Всегда можно купить краткосрочные выпуски ОФЗ. Советую прочитать

Существует также теория эффективного рынка, которая гласит, что рядовой инвестор никак не может спрогнозировать будущее, поскольку все риски уже заложены в рыночной цене. Новостной поток моментально закладывает все в будущей и текущей цене. Обыграть рынок невозможно.

Эта теория верна для массовой публики. Если покупать недооцененные компании, то фондовый индекс можно обыграть. Отбирать их можно просто по мультипликаторам.

Однако, если у Вас отсутствует время на изучение компаний, а также в целом понимание что и как, то лучше ничего не продавать. Иначе эти действия превращаются в лотерею. Можно как угадать, так и нет.

Что такое акции и почему их покупают?

Акции – это ценные бумаги, которые дают право на владение частью компании и на долю от её прибыли. Например, когда вы покупаете акцию «Газпрома» или «Microsoft» вам «немножко» начинает принадлежать бизнес этих корпораций, а значит и их доход. Компании выпускают акции, чтобы привлечь деньги, а инвесторы покупают их, чтобы заработать.

На акциях зарабатывают двумя способами:

  • Покупают, ждут, когда они вырастут в цене и продают.
  • Держат и получают дивиденды.

Дивиденды – это выплаты акционерам из чистой прибыли компании. Чтобы получить дивиденды, не нужно продавать акции.

Читайте так же:  Открыть счет за один день для ооо

Например, компания заработала за год $1 млн и решила половину этой суммы отдать на дивиденды, то есть распределить её между всеми инвесторами, которые вложили в неё деньги. Допустим, что всего у компании 10 тысяч акционеров, поэтому каждый получит выплату в $50.

Нормативная база

Юридические вопросы регулируются законом «Об акционерных обществах» от 26.12.1995 № 208-ФЗ. Он определяет правовой статус акции, общие вопросы выплаты дивидендов с точки зрения корпоративной процедуры — проведения общего собрания акционеров, действий совета директоров.

Механизм работы фондовой биржи регулируется законом «О рынке ценных бумаг» от 22.04.1996 № 39-ФЗ, а также законом «Об организованных торгах» от 21.11.2011№ 325-ФЗ. Массу разъяснений и руководящих документов издает основной регулятор рынка — Центральный банк России.

Определить, когда нужно продавать акции, чтобы получить дивиденды, можно, не изучая эти законы полностью. Достаточно разобраться с основными понятиями торгов: последняя дата покупки, отсечка, дата закрытия реестра и дивидендный гэп.

4. Варианты выхода из сделки на основе технического анализа

Если ориентироваться лишь на технические факторы, то можно закрывать сделку в следующих случаях

  1. Уровни поддержки и сопротивления. Достижение значимых уровней цены является частой причиной каких-то разворотов. Хотя как показывает практика ориентироваться на эти показатели не так эффективно. Скорее для инвестора психологически спокойнее выйти на «значимом» ценовом уровне.
  2. Фиксированный выход. Чаще всего применяется на Форекс. Устанавливается фиксированный тейк-профит, по достижению которого происходит выход из сделки. На фондовом рынке особо нет смысла применять такой подход, поскольку акции со временем растут. Особо нет смысла пытаться заработать пару процентов прибыли.
  3. Частичное взятие прибыли. Это отличный метод, но до него доходят инвесторы лишь по прошествию времени. Вместо того, чтобы продавать всю позицию можно частично зафиксировать прибыль. Так создается психологический комфорт. Ведь прибыль взята, но еще осталось часть позиции. Нужно только понимание в какой момент фиксировать прибыль и какую часть позиции закрывать.
  4. Трейлинг-стоп. Этот метод используется трейдерами, но не инвесторами. Постоянно передвигающийся стоп хорошо будет работать на трендовом рынке. По сути особо не имеет смысла.
  5. Мощное движение вниз. При мощном движении вниз (большая красная свеча с большим объёмом) можно так же выйти. Обычно такие движения являются началом нового небольшого тренда. Можно перезайти пониже.

Какие акции покупать начинающему инвестору

Переоцененные акции.

Цены акций компаний растут или падают по ряду причин. Иногда акции опережают сами себя и взмывают до дорогостоящих оценок. Это значит общее настроение рынка переоценивает компанию, и её цена становится выше чем должна быть.

Одним из способов оценить стоимость актива на фондовом рынке является соотношение цены акции к прибыли на акцию или P/E (price-to-earnings). Высокорастущие акции, например, у технологических компаний типа Facebook, обычно торгуются с более высокими ставками P/E, потому что они по прогнозам должны вырасти выше среднего.

Один из способов определить, пришло ли время продать акции, посмотреть, является ли P/E намного выше среднего. Если у компании с низким уровнем роста, например, Ford, P/E выше, чем у Facebook, нужно понять, в чем причина такой ситуации и возможно продать активы.

Сколько можно заработать на акциях за пять лет?

Apple

  • Цена 1 января 2014 = $ 79.02
  • Цена 1 января 2019 = $ 157.74
  • Доходность за пять лет = 99.62%
  • Если бы вложили 100 тысяч рублей, заработали +99 620 рублей

Apple – американская корпорация, пионер в области персональных компьютеров, культовый производитель смартфонов и потребительской электроники. Акции Apple входят в список устойчивых и надёжных ценных бумаг.

  • Цена 1 января в 2014 = $ 55.25
  • Цена 1 января в 2019 = $ 131.94
  • Доходность за пять лет = 138.81%
  • Если бы вложили 100 тысяч рублей, заработали +138 810 рублей

VISA – транснациональная платёжная система, которая обслуживает банковские карты. Точки приёма карт VISA к оплате работают в 200 странах. Развитие бизнеса по разным регионам и направлениям поддерживает рост акций компании.

1. Мнение крупных инвесторов

Итак, когда лучшее время для продажи акций? Известные инвесторы в лице Уоррена Баффета и Грэхема отвечали на этот вопрос: никогда. То есть акции никогда не стоит продавать. Думаю, что обычного человека вряд ли устраивает такой ответ. Не все из нас настолько эрудированы в вопросах инвестиций, чтобы определить недооцененные компании, которые будут всегда существовать и приносить прибыль. В такие компании безусловно стоит вложить свои деньги навсегда, но для их отбора нужно чутье и везение.

Еще есть нюанс с размером пакета акций. У рядового инвестора он куда скромнее. Если Уоррен Баффет захочет продать хотя бы часть своих активов, то даже слух об этой новости вызовет обвал на рынке, а всё потому, что рынок не сможет сразу удовлетворить такое предложение. Плюс к тому же многие следят за его фондом и в случае продажи многие «шустрые» инвесторы начнут продавать на опережение и даже наращивать шорт позиции, что еще больше прибавит паники на бирже и вызовет небывалый обвал сравнимый с октябрем 1929 года (великая Американская депрессия). Поэтому крупные инвесторы крайне редко выходят из акций.

Акция — это прежде всего доля в бизнесе. Владельцы компании (крупные акционеры) крайне не охотно готовы расставаться со своим бизнесом. А все дело в том, что у них долгосрочные цели.

Фондовый рынок всегда растёт на длительном промежутки времени. Существует всем известная аксиома среди инвесторов и трейдеров:

«Trend is your friend» — тренд твой друг.

Мы не должны мешать прибыли расти. Продавая по тренду можно в итоге оказаться тем инвестором, который вышел на первой волне роста, после чего рынок рос еще 7 лет. Надо помнить, что растущий тренд может длиться очень долго. 5, 10, 20 лет.

Сделать из 1 млн.рублей 10 млн. проще, чем из 1 млрд. сделать 10 млрд. Чем крупнее сумма, тем сложнее с ней обращаться. Именно поэтому у рядовых инвесторов есть возможности расти быстрее рынка. Однако это игра с покупкой и продажей акций рискована. Можно в итоге оказаться вне игры. И действия которые применял трейдер привели к недополучению прибыли, чем просто сидеть и ждать. Такую стратегию еще называют «купи и держи».

NVIDIA

  • Цена 1 января в 2014 = $ 15.86
  • Цена 1 января в 2019 = $ 133.50
  • Доходность за пять лет = 741.74%
  • Если бы вложили 100 тысяч рублей, заработали +741 740 рублей

NVIDIA – мировой лидер по производству графических процессоров. Основную прибыль компании дают видеокарты, которые используется в игровой индустрии и для майнинга криптовалют.

Какие акции купить новичку на российском рынке

Для России с точки зрения дивидендов обратите внимание на следующие компании:

Читайте так же:  Номер регистрации предприятия

Вложения в ценные бумаги более мелких компаний способны начать приносить прибыль в более короткие сроки. Однако начинающие инвесторы, не слишком разбирающиеся в финансовом рынке, при приобретении подобных акций сильно рискуют, так как не обладают достаточными знаниями для анализа. Поэтому, выбирая фирму, необходимо следовать совету Константина Мальчушкина, бизнес-партнера “А-Консалт”, и всегда:

  • Определять приемлемый уровень риска для себя — вкладывать не больше, чем готов потерять.
  • Следовать принятой стратегии и установленной финансовой цели.
  • Оценивать реальную стоимость компании, смотреть её финансовую отчетность и сравнивать мультипликаторы.

О том, как правильно отбирать акции и проводить их анализ мы уже писали здесь .

Финансовые рынки — это не просто. Это обязательно дисциплина и обязательно работа с большими объёмами информации. Но и вознаграждение стоящее — в разы превышающее ставки по банковским вкладам.

Итоги

Основная цель работы трейдера — получить максимальный доход от операций с ценными бумагами, сыграть в большую сторону на курсовой разнице. Дивиденды же не приносят большого дохода, однако являются стабильным и приятным бонусом для держателей. То, как влияет дата выплаты дивидендов на стоимость акций, нужно учитывать при продаже имеющихся активов. В особенности не стоит забывать о гарантированном удешевлении ценных бумаг после дня последней покупки.

Как понять, что стоит продавать активы — способы и варианты

В этой статье мы поговорим на тему скорее философскую: когда лучше всего фиксировать прибыль по ценным бумагам. Как понять эти моменты? Рассмотрим способы определения идеальных точек для фиксации прибыли.

Поскольку фиксация прибыли чаще всего происходит в надежде на разворот тренда, то это означает ожидание дальнейшего снижения котировок. На нашем блоге уже есть статья, в которой были рассказаны технические способы это сделать:

В ней мы рассмотрели варианты, которые скорее отвечают на вопрос для активных трейдеров, совершающих несколько сделок в месяц. В этой статье мы больше коснемся разговора про долгосрочные тенденции.

Акция выполнила свою задачу для ваших финансовых целей.

Иногда вы можете подумать о продаже акции, чтобы получить прибыль. Например, если вы купили акции, надеясь заработать 10% дохода за год, а акции выросли на 25% процентов за неделю, неплохо было бы рассмотреть возможность продажи. Конечно, акции могут продолжать расти, но, как сказал давний рыночный гуру, Джесси Ливермор: «Никто не разорился, закрывая прибыли». Кроме того, превышение запасов акций влияет на нужное соотношение активов в портфеле.

Зачем покупать акции

  1. Главная
  2. Магазин акций
  3. Зачем покупать акции

Акции – доступный инструмент инвестиций для всех. В долгосрочной перспективе они приносят доход выше, чем банковские вклады, защищают деньги от инфляции и экономических шоков. Чтобы инвестировать, не нужно быть миллионером. Можно начать и с небольшой суммы в 20-30 тысяч рублей.

5 причин инвестировать в акции

1. Инвестиции могут обеспечить пенсией

Как показал расчёт, через 20-30 лет активного вложения денег можно обеспечить себя пассивным доходом не хуже, чем государственная пенсия. В нашей социально-экономической обстановке нет вообще никаких гарантий, что государство будет достойно содержать пожилых людей в будущем.

2. Инвестиции помогают обогнать инфляцию

С 2009 по 2018 год средний темп инфляции в России составил 7,3%. То есть, накапливая деньги «под подушкой», вы сохраняете только их номинал, но с каждым годом можете купить на них меньше товаров или услуг. Отправить их на банковский вклад – рациональный подход. Но средняя ставка в российских банках примерно 6-8% – сильно обойти инфляцию точно не получится.

Инвестиции в акции дают больше 10% доходности. Да, это не такой безрисковый инструмент как банковский вклад, но на длинной дистанции он самый прибыльный. История показывает, что рынок акций в перспективе всегда растёт.

3. Регулярные инвестиции дают свободу

Чем больше вы вкладываете, особенно в первые несколько лет, тем выше будет пассивный доход к выходу на пенсию. Со временем можно отказаться от работы, стать профессиональным инвестором, открыть дело для души и путешествовать.

4. Финансовый тонус

Чем глубже вы разбираетесь в инвестициях, тем лучше понимаете финансовую и экономическую обстановку. Вам проще оценивать риски, предугадывать ошибки и заранее готовится к «ударам» рынка. Сфера инвестиций помогает стать финансово грамотным, использовать деньги расчётливее, безопаснее и прибыльнее.

5. Дополнительный доход, который не требует много времени

Разумный инвестор не проверяет котировки или состав своего инвестиционного портфеля регулярно. Он мониторит ситуацию раз в 3-4 месяца и не тратит на это время каждый день.

Видео (кликните для воспроизведения).

Плотной слежкой за акциями занимаются только профессиональные трейдеры, потому что это их работа, которая связана с большим риском и игрой на ежедневном росте или падении курса (это называют дей-трейинг).

Когда продавать акции?

Подавляющее большинство инвестиционных советов ориентировано на покупку. Это не должно удивлять инвесторов, поскольку покупкой ценных бумаг запускается весь инвестиционный процесс. Покупка активов также генерирует комиссионные для брокеров. Разумеется то, что куплено, должно быть продано, причем при каждой сделке взимаются комиссии и сборы. В этой статье мы рассмотрим искусство продажи акций.

Важность продажи

Покупка по правильной цене имеет жизненно важное значение. Конечная доходность, полученная при любых инвестициях, прежде всего определяется ценой покупки. В некотором смысле можно утверждать, что прибыль или убыток определяются при покупке; вы просто не знаете их размер, пока не будете продавать. Хотя теория покупки глубоко укоренена в обоснованных фундаментальных принципах инвестирования, продажа также является жизненно важным звеном. Действительно, в то время как покупка по правильной цене может в конечном итоге определить полученную прибыль, продажа по правильной цене гарантирует фактическую прибыль, если таковая имеется. Если вы не можете продать в соответствующее время, преимущества верной покупки исчезнут.

Тенденция из казино: почему продажа так тяжела

Причина, по которой многие испытывают проблемы с продажей, коренится во врожденной человеческой склонности к жадности. Например, инвестор покупает акции в размере 25 долларов за акцию и говорит себе, что если акции достигнут 30 долларов, он будет продавать. То, что происходит дальше, слишком хорошо известно. Акции достигают $ 30, и инвестор решает продержаться еще пару раундов. Конечно, акции достигают 32 долларов, а жадность продолжает преодолевать рациональность. Вдруг цена акций движется вниз и возвращается к отметке 29 долларов. Тогда инвестор говорит себе, что, как только акции снова достигнут 30 долларов, он продаст их все. К сожалению, этого не случается, и цена акций продолжает снижаться. Поддаваясь эмоциям и разочарованиям, инвесторы продают их по цене 23 долл., ниже первоначальной цены покупки.

Читайте так же:  Может ли не гражданин россии открыть ооо

Поскольку жадность и эмоции в этом сценарии преодолели рациональное суждение, то и правильные принципы инвестиций были заменены тенденциями, подобными казино. Результатом стала потеря.И хотя инвестиционный убыток составил 2 доллара за акцию, реальный убыток был 7 долларов США, потому что у инвестора была возможность продать актив по цене 30 долларов — но он отказался. Иногда эти виды потерь лучше игнорировать, чем мучиться, но все сводится к тому, что инвестор выбирает, продает он акции или нет. Окончательное решение о продаже, которое дает определенную прибыль, может выглядеть точно так же, как плохое решение о продаже с тем же убытком — но процесс, по которому инвестор приходит к решению, имеет решающее значение.

Поэтому знание, когда продавать, имеет первостепенное значение. Из приведенного выше примера правильная продажа снижает вероятность пострадать от двух последствий. В первую очередь, правильная продажа помогает обеспечить сохранение прибыли. Во втором случае правильная продажа снижает вероятность возникновения крупных потерь.

Никогда не пытайтесь угадать время

Прежде чем рассмотреть причины продажи акций, инвесторы должны понимать, что своевременная продажа не требует точного угадывания лучшего для нее времени на рынке. Очень немногие (если вообще какие-либо) инвесторы могут когда-либо купить актив на абсолютном дне и продать его на абсолютной вершине. Считайте огромной удачей, если вы действительно это сделали. Самым успешным инвесторам — Уоррену Баффету, Питеру Линчу и другим — не удавалось покупать в самом низу и продавать на самой вершине. Вместо этого они сосредоточились на покупке по конкретной цене и продаже по более высокой цене.

Три хорошие причины для продажи акций

При условии, что доля акций покупается по разумной цене, есть всего несколько причин ее продать.

1. Была сделана аналитическая ошибка

Если после покупки акций вы позже сделаете вывод о том, что в анализе были допущены ошибки — ошибки, которые в корне влияют на бизнес как подходящую инвестицию — тогда вы должны продать, даже если это означает, что будет понесен убыток. Ключом к успешному инвестированию является использование ваших данных и анализа вместо эмоциональных колебаний настроения господина Рынка. Если этот анализ был ошибочным по той или иной причине, продавайте. Конечно, цена акций может повыситься даже после того, как вы ее продадите — но ключ к успешному инвестированию это учиться на ошибках. Изучение ошибки, которая стоит вам 10% -ной потери ваших инвестиций, может в конечном итоге стать одной из лучших инвестиций, которую вы делаете — если вы учитесь на этом и продолжите принимать более грамотные инвестиционные решения.

Конечно, не все аналитические ошибки равны. Например, если бизнес не отвечает прогнозам краткосрочных доходов и цена акций снижается, то это не обязательно причина продажи — при условии, что надежность деловых показателей остается неизменной. С другой стороны, если вы видите, что компания теряет долю рынка среди конкурентов, то это может быть признаком долговременной слабости — и, вероятно, причиной продажи.

2. Быстрое подорожание

Весьма возможно, что после покупки акций их цена резко возрастет за короткий период времени по той или иной причине. Лучшие инвесторы — самые скромные инвесторы. Не воспринимайте такой быстрый подъем, как утверждение, что вы умнее, чем общий рынок. Действительно, шансы на то, чтобы заработать деньги на фондовом рынке в долгосрочной перспективе, значительно увеличиваются, если вы покупаете дешево. Но дешевые акции могут стать дорогими за очень короткий период времени по целому ряду причин, некоторые из которых, вероятно, вызваны спекуляциями со стороны других. Тогда фиксируйте прибыль. Еще лучше, если акции упадут позже, и вы снова получите возможность их купить. Если акции напротив продолжат расти, найдите утешение в старой поговорке: «Никто не ломается, получая прибыль».

3. Оценка больше не оправдывается ценой

Это самая трудная причина для продажи, потому что оценка — это часть искусства и частичная наука. Стоимость любой акции в конечном итоге зависит от текущей стоимости будущих денежных потоков компании. Оценка всегда будет нести определенную неточность, потому что все в будущем будет неопределенным. Именно поэтому инвесторы в ценность в значительной степени полагаются на концепцию маржи безопасности в инвестировании.

Хорошее эмпирическое правило, хотя отнюдь не обязательное, заключается в том, чтобы рассмотреть возможность продажи, если оценка компании станет значительно выше, чем у ее конкурентов. Конечно, это правило с множеством исключений. Например, только потому, что компания Procter and Gamble торгуется с коэффициентом P/E, равным 15, а Kimberly Clark торгуется с P/E = 13, не является основанием для продажи PG, особенно если вы считаете, что PG сейчас имеет доминирующую позицию.

Еще один более разумный инструмент для продажи — продавать, когда значение P/E компании значительно превышает среднее значение за последние 5 или 10 лет. Например, в разгар интернет-бума акции WalMart имели P/E = 60. Несмотря на качество WalMart, любой владелец акций должен был продать, а потенциальные покупатели должны были искать в другом месте.

Отсутствие причины

Конечно, мы рассматриваем проблему с точки зрения рыночных основ, а не личных финансов. Разумеется, акции — это актив, и есть моменты, когда люди должны получать из своих активов наличные деньги. Независимо от того, являются ли эти деньги стартовым капиталом для нового бизнеса, оплаты учебы в колледже или что-то еще, эти решения о продажах зависят от конкретной финансовой ситуации, а не от вида акций или самого рынка.

Заключение

Таким образом, любая продажа по озвученным причинам, которая приводит к выигрышу, является хорошей продажей. Когда продажа приводит к убыткам и сопровождается пониманием того, почему эта потеря произошла, ее тоже можно считать хорошей продажей. Продавать плохо, когда продажа продиктована эмоциями вместо данных и анализа. Помните, что не нужно думать о том, продаете ли вы на самом верху. Вместо этого сосредоточьтесь на продаже по причинам, продиктованным рациональным анализом оценок и цены.

Когда продавать акции, чтобы получить дивиденды

Распадская

  • Цена 1 января в 2014 = 30.33 ₽
  • Цена 1 января в 2019 = 129.00 ₽
  • Доходность за пять лет = 325.32%
  • Если бы вложили 100 тысяч рублей, заработали +325 320 рублей

«Распадская» – самая большая угольная компания России, гигантский комплекс по добыче и обогащению угля на территории Кузбасса. Один из ключевых поставщиков угля для металлургических компаний РФ.

Отрицательное настроение рынка.

Влияние рынка и инвесторов определяет, как идут торги. Если в новостях есть негативные события или инвесторы предчувствуют снижение по какой-либо причине, рынок в целом может иметь тенденцию на понижение. Во времена негативных настроений даже самым лучшим акциям будет трудно подняться в цене.

Читайте так же:  Реорганизация акционерного общества в форме выделения

Инвесторы в долгосрочной перспективе могут быть вознаграждены за преодоление временных колебаний, но, если вам трудно вовремя понять, что ваш портфель реально обесценивается и снижается, можно рассмотреть возможность продажи активов во время нисходящих рыночных трендов, а также перераспределить их.

Купить акции перед дивидендами, а потом продать

Для трейдера, который не планирует долго держать акции, технически можно покупать акции перед дивидендами, а потом продавать. Для этого можно приобрести ценные бумаги в дату последней покупки, а на следующий день продать — инвестор всё равно попадет в реестр на выплату дивидендов. Владеть акциями какой-то определенный отрезок времени для получения дивидендов необязательно.

Дата закрытия реестра компании ГМК «Норильский Никель» — 27.12.2019. Чтобы получить дивиденды и сразу продать акции, можно купить ценные бумаги 25.12.2019 (дата последней покупки), а 26.12.2019 сбросить их.

Однако нужно помнить, что на следующий день после даты последней покупки цена акции проседает на величину дивиденда. Поэтому заработать на такой сделке в целом не получится. Чтобы продать акцию дороже, придется подождать восстановления цены.

Татнефть

  • Цена 1 января в 2014 = 200.4 ₽
  • Цена 1 января в 2019 = 737.90 ₽
  • Доходность за пять лет = 268.21%
  • Если бы вложили 100 тысяч рублей, заработали +268 210 рублей

«Татнефть» – одна из крупнейших российских нефтяных компаний. Основная деятельность сосредоточена в Татарстане, но бизнес-проекты «Татнефти» также работают в других регионах РФ и зарубежом. Входит в десятку компаний-лидеров России по объёму рыночной капитализации.

Как заработать на акциях

Существует два основных метода получить доход от покупки ценных бумаг:

  • Создание портфеля с покупкой ценных бумаг по низкой цене и продажа их по высокой (максимизация прибыли).
  • Создание портфеля с дивидендными акциями.

Опытные инвесторы рекомендуют вкладывать деньги на долгосрочный период (от пяти лет) и не заниматься спекуляциями с ценными бумагами (дневной трейдинг). Это очень рискованно и требует колоссальных временных затрат.

Разумный инвестор обходит спекуляции стороной. Он выбирает компании путем собственного анализа и рассчитывает на их долгосрочный рост. Запомните, что вы должны рассматривать рынок не как способ быстрого заработка и решение денежных проблем, а как источник пассивного дохода.

Начинающему инвестору правильно оценить обстановку на рынке довольно сложно, поэтому в первую очередь следует обратить внимание на возможность получать прибыли не от разницы между стоимостью приобретенных и проданных акций, а на дивидендную доходность от имеющихся в распоряжении ценных бумаг или низкорисковые ценные бумаги.

Что говорят эксперты

Как считает Роман Котов, президент инвестиционного холдинга «Котов Групп», человеку, решившему начать инвестировать, необходимо сначала выбрать стратегию инвестирования. Если он планирует купить и забыть о своих вложениях на несколько лет, то более подходящим вариантом для него будет покупка облигаций федерального займа. Данный вид инвестиций по своей доходности уступает вложениям в акции, но является более надежным и не требует времени, необходимого на изучение акций и показателей компаний.

Итак, эксперт на начальном этапе советует обратить внимание на облигации. Но если начинающий инвестор серьезно настроен на получение прибыли именно за счет приобретения акций, то первое время можно прибегнуть к услугам брокеров.

Об этом говорит и Замир Шухов, генеральный директор GVA, считающий, что для начинающих инвесторов рекомендуется работать с опытными биржевыми брокерами и для начала аллоцировать часть своих денег через какую-то профессиональную команду, которая сможет инвестировать более безопасно и профессионально. В целом, я не советую первый год инвестировать в ценные бумаги, тем более, делать это самостоятельно.

За счёт таких неопытных инвесторов, которые часто паникуют в случае непонятной ситуации на рынке, зарабатывают опытные люди. Для начала лучше передать свои деньги в управление профессионалам и следить за тем, как они инвестируют, а далее уже пробовать делать это самостоятельно.

Подробнее о том, как выбрать брокера вы можете прочитать тут .

Netflix

  • Цена 1 января в 2014 = $ 51.82
  • Цена 1 января в 2019 = $ 267.66
  • Доходность за пять лет = 416.52%
  • Если бы вложили 100 тысяч рублей, заработали +416 520 рублей

Крупный мировой производитель потокового видеоконтента. Выпускает сотни фильмов и сериалов в год. Аудитория Netflix более 100 млн пользователей.

Восстановление равновесия (диверсификация).

Финансовые консультанты советуют распределить активы при первом создании инвестиционного портфеля. Распределение активов устанавливает, какой процент денег необходимо иметь в облигациях и какой в акциях. Со временем соотношение активов в портфеле может стать неуравновешенным, если один сектор превзойдёт другие.

Портфель где 60% акций и 40% облигаций в будущем может иметь отношение 75% акции на 25% облигаций. Исходя из этого вам нужно перебалансировать свой портфель продав часть акций.

2. Когда продавать акции рядовым инвесторам

При выходе из сделки, мы фиксируем прибыль, а значит должны будет заплатить налог на прибыль в конце года, что в некоторых случаях создает весомые издержки. Например, если мы купили акцию по 100, продали по 200 и купили снова по 190, то по сути мы в минусе. Потому что налог составит 13, а выиграли на спекуляции мы 10. В данном случае лучшим решением было бы удержание актива 3 года с момента покупки, чтобы иметь возможность оформить возврат налога на прибыль.

Налог на прибыль по счёту ИИС платиться только в момент его закрытия.

Стоит ли рядовому инвестору продавать свою долю в бизнесе? Пускай даже и маленькую. Скорее да, чем нет. Дело в том, что на рынке постоянно происходят какие-то тренды, которые переходят то в переоценный рынок, то в недооцененный. Эти периоды не такие краткосрочные, как может показаться. Время от одной крайности до другой занимает около 3-10 лет (см. экономические циклы). Бывают и более быстрые периоды, но они не так сильно вырожены в своих колебаниях.

Как определить, что сейчас вершина рынка? Точного ответа на этот вопрос нету. Ошибаются все. Даже опытные инвесторы.

Новички доверяют техническому анализу. Они уверены, что анализ графика может предсказывать будущее, но это не так. Опытные инвесторы ориентируются на основные макроэкономические показатели увеличить свои шансы на успех.

Лукойл

  • Цена 1 января в 2014 = 1 990.20 ₽
  • Цена 1 января в 2019 = 4 997.00 ₽
  • Доходность за пять лет = 151.08%
  • Если бы вложили 100 тысяч рублей, заработали +151 080 рублей

«Лукойл» – один из крупнейших производителей нефти в мире. Ежегодно продукцию компании, энергию и тепло покупают миллионы человек в более 100 странах. «Лукойл» – стабильный игрок нефтяного рынка, который регулярно платит дивиденды своим акционерам.

Читайте так же:  Проверка юридического адреса при регистрации ооо

Зачем покупать акции прямо сейчас?

В инвестициях есть принцип «чем раньше начнёшь, тем больше заработаешь». Здесь время действительно – ценный актив. Причина в работе сложного процента (капитализации процентов).

Представьте, что каждый год вы инвестируете $1 200 с доходностью в 10% годовых. Через 40 лет ваш капитал составит $585 422. Из этой суммы только $48 000 – будут деньги, которые вы заработали и вложили сами. Всё остальное – начисленные проценты. Если сократить срок до 30 лет, прибыль уменьшится в два с половиной раза, до $218 332.

Так получается потому, что каждый год проценты начисляются не только на сумму ваших ежегодных вложений ($1 200), но и на проценты, которые вы уже заработали, то есть друг на друга:

Чем больше времени мы даём сложным процентам, тем они эффективнее. Если вам сейчас 25 лет, и вы начали инвестировать, как на примере выше, то к 40-летию заработаете процентами $25 139. Начав, на 5 лет позже вы получите процентами только $10 237 – почти на $15 000 меньше.

Сложный процент – восьмое чудо света. Тот, кто понимает это – зарабатывает его, тот, кто не понимает – платит его – Альберт Эйнштейн.

Не можете инвестировать по $1 200 в год? Уменьшите сумму до $600 или $400. Главное – заставить сложные проценты работать и получить пусть небольшой, но растущий пассивный доход.

Что такое акция и дивиденды

Акция — это ценная бумага с несколькими важными свойствами:

  • выпускается компанией для привлечения инвестиционного капитала;
  • дает инвестору право на получение части прибыли компании в виде дивидендов;
  • имеет ценность не только из-за дивидендов, но и сама по себе, поскольку может свободно обращаться на торгах по определенным участниками биржи ценам.

У инвестора может быть одна или несколько акций одной или ряда компаний — так формируется инвестиционный портфель. Каждая компания самостоятельно оценивает стоимость своих акций при их выпуске и определяет размер дивидендов.

Последние могут выплачиваться держателям раз в год (чаще всего), полгода (реже) или квартал (очень редко). Цена же акции при обращении на торгах определяется участниками рынка свободно.

Чтобы получить дивиденды, нужно оставаться собственником акции на определенную дату. Продать же ее и получить прибыль можно в любое время. Для получения максимальной выгоды инвесторы высчитывают, когда можно продавать акции, чтобы получить дивиденды, учитывая особенности работы биржи.

Полюс Золото

  • Цена 1 января в 2014 = 781.00 ₽
  • Цена 1 января в 2019 = 5 399.00 ₽
  • Доходность за пять лет = 591.29%
  • Если бы вложили 100 тысяч рублей, заработали +591 290 рублей

Самая большая компания России по производству золота, входит в первую десятку мировых золотодобытчиков. Активы сосредоточены в Якутии, Иркутской области, Красноярском крае. У «Полюс Золото» одна из самых низких себестоимостей производства в мире.

Продать акции после выплаты дивидендов

Ожидается, что после отсечки акции восстановят свою цену и тогда их можно будет продать с выгодой для портфеля. Однако на практике не всё так очевидно. На стоимость акции влияют не столько биржевые процессы, сколько внутреннее состояние самой компании. Если дела в бизнесе идут хорошо, стоимость акций вырастет быстро. В противном случае даже дивидендный гэп может не закрываться в течение долгого времени, то есть акция может продолжить терять в стоимости.

Когда продать акции, чтобы не потерять дивиденды: советы трейдерам

Вырабатывая тактику заработка на акциях с дивидендами, лучше ориентироваться на общую стратегию торговли на бирже. Если вложения в акции долгосрочные или среднесрочные, привязывать куплю-продажу к отсечке не имеет смысла.

Краткосрочные инвестиции требуют более тщательного анализа состояния компании и текущих новостей. В любом случае поддаваться панике при падении стоимости акции не стоит.

Важно! Дата выплаты дивидендов не совпадает с отсечкой. Выплаты производятся спустя несколько дней.

Советы начинающему инвестору

Прежде чем вкладывать средства в ценные бумаги, следует в первую очередь, по словам Ольги Орловой, старшего аналитика WMT Consult, закрыть все свои долги. Это первый шаг. Второй шаг — накопить средства в наличном виде или на вкладе в банке в размере суммы ваших ежемесячных расходов за 6-12 месяцев. Некоторые называют это «финансовой подушкой». Далее можно формировать портфель инвестиций.

Помимо этого, необходимо придерживаться следующих правил:

  • Вкладываться в компании, действующие в области знакомой акционеру. Фирма, занимающаяся биотехнологиями и, по словам руководства, находящаяся на пороге инновационного открытия, способного принести многомиллионную прибыль и возможно на самом деле является перспективным инновационным проектом. Однако на деле сложно оценить преимущества, если совершенно не разбираешься в процессе производства.
  • Отслеживать финансовую отчетность, которая поможет разобраться в текущим положении дел компании. Известный бренд не гарантия вашего дохода. Поэтому повторим ещё раз, что нужно проводить анализ реальной стоимости компании самостоятельно, знать состав её бизнеса и чистую прибыль.
  • Отслеживать события из жизни заинтересовавших фирм. Новости тоже помогут разобраться в текущем положении дел. Но ни в коем случае не делайте ставку только на них. И никогда не торгуйте только на новостях.
  • Не слушать чужих советов. Опирайтесь на собственные цели, анализ, терпимость к риску и сроки.
  • Учиться и читать инвестиционную литературу .
  • Обязательно проводить сравнение компаний, работающих в заинтересовавшей отрасли. Возможно, некоторые из них являются более перспективными, чем выбранные изначально. Изучайте и сравнивайте их мультипликаторы. Только так вы сможете сделать лучший выбор.

Заключение

«Единственная стратегия инвестирования, которая может обеспечить вам относительную безопасность вложений наряду с доходностью, превышающей доходность рынка, основана на оценке реальной стоимости акций компании» — Бенжамин Грэм, автор книги «Разумный инвестор».

Вычислить показатель реальной стоимости компании можно разделив капитализацию компании на её чистую прибыль (мультипликатор P/E). Этот показатель демонстрирует, то за сколько лет будет окупаться компания. Обратите на него внимание при выборе.

Видео (кликните для воспроизведения).

Впервые соприкоснувшемуся с рынком ценных бумаг, сложно разобраться в текущей обстановке и понять какие акции купить новичку. Поэтому, как говорит Борис Борзунов, старший инвестиционный аналитик СК «Сбербанк страхование жизни», для начинающего инвестора покупка акций может оказаться слишком сложным и рискованным делом.

Источники

Когда нужно продавать акции чтобы получить прибыль
Оценка 5 проголосовавших: 1

ОСТАВЬТЕ ОТВЕТ

Please enter your comment!
Please enter your name here